Pronus: Bre-B reducirá el uso de tarjetas débito y crédito

La entrada en operación del sistema de pagos inmediatos Bre-B, impulsado por el Banco de la República, podría transformar de raíz el mercado colombiano de medios de pago. La experiencia de Brasil con Pix es el mejor ejemplo: cinco años después de su lanzamiento, las transacciones con tarjeta débito en ese país representan menos del 5% de lo que eran antes de su implementación.

“Pix eliminó prácticamente la tarjeta débito. Lo hizo porque los rieles de procesamiento de estas tarjetas son más costosos”, explicó Camilo Zea, CEO de Pronus, firma especializada en estructuración financiera y regulatoria de entidades financieras.

Zea citó un estudio reciente de Fitch Ratings, que advierte sobre el impacto del nuevo producto Pix Parcelado, una funcionalidad que permite pagos a plazos y otorga créditos dentro de la misma red de pagos instantáneos. Según la calificadora, esta innovación “podría intensificar la competencia con las tarjetas de crédito, revolucionar la economía minorista y bancaria e impulsar la innovación fintech en un contexto de mayor digitalización de los pagos”.

El informe de Fitch señala que el grado de disrupción dependerá de la capacidad de bancos, fintechs y redes de tarjetas para adaptarse, invertir en tecnología y aprovechar los datos en la gestión crediticia.

En Colombia, recuerda Zea, ya existen antecedentes de tensión frente a los costos de adquirencia de las tarjetas de crédito. “Hasta hace relativamente poco, las discusiones entre grandes comercios y franquicias estaban en la agenda de la Superintendencia Financiera. Con Bre-B, eso será cosa del pasado. Este sistema hará caer dramáticamente el uso de tarjetas débito, como ocurrió en Brasil”, aseguró.

Camilo Zea, CEO de Pronus, la llegada del Bre-B amenaza de frente el modelo tradicional de tarjetas débito y crédito.

El caso de Brasil: lecciones para Colombia

Pix se ha integrado de manera masiva en el ecosistema financiero brasileño: más del 90% de la población bancarizada lo utiliza, y su nueva función de pagos en cuotas se perfila como la mejora más importante desde su lanzamiento en 2020.

A diferencia de las tarjetas, los comerciantes reciben el monto total de la transacción de inmediato, lo que elimina el riesgo crediticio y reduce los problemas de flujo de caja. Esto representa una ventaja frente a las ventas tradicionales con tarjeta de crédito, que suelen retrasar el pago completo e implicar comisiones altas.

Según Fitch, los pagos a plazos de Pix competirán directamente con las tarjetas de crédito, y ya han motivado a bancos y fintechs a diseñar soluciones híbridas. Para los consumidores, significa dividir sus compras en cuotas mensuales desde la misma plataforma, similar a los esquemas de “compre ahora, pague después” (BNPL) en Estados Unidos.

Aunque los pagos a plazos no son nuevos en Brasil —existían desde hace décadas bajo modalidades como los “crediarios” o cheques posfechados—, la digitalización a través de Pix cambia las reglas de juego. Fitch estima que este producto podría reducir la participación de mercado de las tarjetas de crédito, especialmente en transacciones de cuotas sin intereses, que en 2024 representaron el 13% de las operaciones con tarjeta, pero cerca de la mitad de su valor total.

¿Y las tarjetas de crédito en Colombia?

Para Zea, lo que está ocurriendo en Brasil es una señal clara de lo que viene. “Con la llegada de Pix Automático, que permite programar pagos recurrentes directamente desde la cuenta del cliente, se está disputando un espacio clave a las tarjetas de crédito, sobre todo en los segmentos de menor cupo. Esa misma dinámica veremos con Bre-B en Colombia.